个人理财笔记 · 与香港经纪人视频会议前

香港重疾险 · 会前速查与作战卡

一页备齐三件事：先用三把尺认清各类保险的本质；再看清医疗险与重疾险的分工、香港重疾两大主流产品的差异； 最后是一张作战卡——预判经纪人会讲什么、我该问什么、哪条线绝不能越。核心心法一句：需求 → 产品，而不是产品 → 需求。

01险种地图 · 速查

判断任何一款保险，先过这三把尺，再看它落在「保障」还是「储蓄」。

① 给付 还是 报销
定额甩钱（重疾/寿险）／ 凭发票赔（医疗）
② 保障 还是 储蓄
钱去对冲灾难 ／ 钱主要是攒着增值
③ 有无现金价值
退保能不能拿回钱

A · 保障型 —— 对冲灾难，钱大概率「花出去不回来」

品种本质（填哪个洞）关键特征现金价值价格
定期寿险 我身故 → 留钱接盘房贷／养家 保到约定年龄，到期没事＝钱没了；纯保障 无 极便宜
终身寿险（保障型） 身故必赔（人终会走，所以必赔） 保终身、带现金价值；常用于财富传承 有 贵
重疾险（给付） 收入中断 ＋ 医疗险报不了的部分 确诊即赔一笔，不看花没花钱；分定期/终身、单次/多次 给付 终身款有 中～贵
百万医疗（报销） 治疗账单 凭发票报销，有免赔额（约1万）、高保额（几百万） 报销 无 极便宜
意外险 意外身故／伤残 只保意外、不保疾病；杠杆极高 无 极便宜

B · 储蓄／理财型 —— 钱主要是「攒＋增值」，身故保障是配角

品种本质（干什么）关键特征地区
增额终身寿（增额寿） 锁定长期利率的储蓄 保额/现金价值每年按固定比率递增；监管下调后长期 IRR 实际收敛到约 2.5%（营销常说3%+）；卖点是利率下行期「锁死复利」 大陆爆款
香港储蓄分红险（储蓄/分红寿） 美元长期储蓄 ＋ 资产配置 非保证分红，演示长期 IRR 常标 6–7%，但保证部分往往只 1–2%，差额全靠「分红实现率」；美元计价 香港主菜
年金险 把一笔钱换成一串现金流（养老） 交钱 → 若干年后按期领；锁定终身领取 两地
万能险／投连险（ILAS） 保险壳里做投资 万能：保底利率＋浮动；投连：完全跟市场、亏盈自负，费用复杂 两地
两个最易混的点： ① 增额终身寿 ≠ 保障型终身寿——名字都带「终身寿」，目的却相反：一个为身故赔钱，一个是「假装成寿险的储蓄账户」。 ② 大陆增额寿 vs 香港储蓄分红是同一需求（长期储蓄）的两个版本：一个「确定的低（人民币≈2.5%保证）」，一个「不确定的高（美元演示6–7%、非保证）」。

02医疗险 vs 重疾险（最该先分清的一对）

一句话：医疗险管「治病的账单」，重疾险管「生病带来的收入和生活冲击」。前者事后报销，后者确诊即赔——互补，不冲突。

医疗险
基础层 · 报销型 ·〔百万医疗为例〕
医药费报销器。花了钱凭发票拿回来，封顶＝实际花费，解决「看病花的钱」。
重疾险
收入补偿层 · 给付型 ·〔确诊即赔〕
确诊一次性补偿金。得大病直接打一笔钱，怎么花你定，补的是收入损失与后续开销。
维度医疗险百万医疗为例重疾险确诊给付
给付方式 报销型：事后凭票，封顶＝实际花费 给付型：确诊即赔固定金额，与花多少无关
保什么 住院／治疗的各项费用（药费、手术费等） 仅合同明确列出的重大疾病（癌症、心梗等）
大致年费 约 300–800 元/年（消费型，逐年涨，老年明显贵） 约 6000–12000 元/年（50万保额、终身、缴20–30年）
杠杆 极高——几百元保几百万，但报销封顶、不让你赚钱 中等——约2–3倍，但给的是可自由支配现金，胜在确定性
保障期/续保 多为1年期，需逐年续保，有停售/涨价风险 可定期或终身，长期保费锁定，无续保风险
配置次序（像盖房子的承重）：① 百万医疗 → ② 定期寿险（有房贷/养家时）→ ③ 重疾险 → ④ 储蓄/理财险。 最便宜最急的在最前；别先挑最贵的防盗门，却让窗户敞着。

03香港重疾双雄 · 友邦 vs 保诚

两者是同一物种：终身·多次赔付·分红型重疾。都有「保证现金价值＋非保证红利」，但重疾赔到顶后现金价值清零——是纯保障品，别用 IRR 量它。真正差异就下面几条。

维度友邦 爱伴航2保诚 诚保一生
病种总数 115 种（58危疾+44早期+13儿童） 127 种（56严重+49早期+15严重儿童+7次级儿童）
癌症多次赔付 强：癌症累计高达 600%（含持续癌症现金每月5%×最多100个月） 弱：延伸上限200%（初次100%+延伸200%≈300%）
心脏/中风多次 合共高达 300% 额外 200%
赔完后的人寿 保额随预支递减，赔到顶后无独立身故金 市场独有：人寿延伸——重疾赔完仍保留 100% 身故金
脑退化/柏金逊年金 每年6%保额直至身故 每年6%保额直至身故（一致）
分红资产披露 手册未披露 披露：55%固收 + 45%股票
已知真实保费（锚点） 31岁女/15万美元/25年缴 → 1,778美元/年 手册无案例，须各拉计划书比价
记两条：友邦赢在癌症（最高频理赔，600% vs 300%）；保诚赢在「赔完还给家人留一笔」（人寿延伸100%，友邦无）。其余半斤八两，最终看你那一档的计划书比价 + 这两条偏好。每次赔付的等待期/间隔等细节，以保单条款为准。

04大陆人赴港买什么 · 大致版图

赴港投保（内地访客 MCV 业务）新单保费的大致金字塔——量级判断，非精确，逐年波动。

主菜 🥇储蓄/分红寿险≈50–60%真正驱动力：美元资产配置、分红复利、财富传承——这才是赴港核心动机
第二 🥈重疾险（你在研究的这类）≈20–35%看中多次赔付、美元保额、对接大陆就医服务
第三 🥉年金 / 退休储蓄一小块
尾部医疗险 / 定期寿 / 意外很小
看见这个信号： 大陆人赴港，钱绝大多数砸在「储蓄分红」上，而非保障。也就是说市场最大、佣金最高的是储蓄险。 所以会上只要经纪人从重疾「自然地」聊到「既然配了，不如再配个储蓄计划做美元配置」——要立刻意识到：塔尖（重疾）正被引向塔基（储蓄）。不是不能聊，是要清醒知道自己被带到哪。

05会议作战卡

你坐进的是一个信息不对称的博弈：经纪人不是骗子，但激励与你不完全对齐（佣金：储蓄>终身重疾>定期/医疗，且前置）。知道这点，就不会被「地心引力」带走。

他大概率的「四幕剧本」

  1. 第1幕 · 寒暄
    挖需求（KYC）

    问家庭、收入、已有保单、健康、预算——在给你「画像」好匹配产品。

  2. 第2幕 · 讲故事
    香港保险的宏观卖点

    美元资产、分红复利、法治与理赔、多次赔付1100%、可对接大陆就医。

  3. 第3幕 · 演示
    掏出利益演示表

    重点给你看几十年后的总价值和 IRR——而那些大数字 几乎全是「非保证」 的。

  4. 第4幕 · 逼单
    制造紧迫感

    「下月调价 / 限时优惠 / 趁年轻早投」——这是 close 信号，不是事实。

我要反问的 6 个「照妖镜」问题

  1. 这张演示表里，保证和非保证各占多少？只看保证档，IRR 和回本年是多少？
    戳破「演示＝承诺」的幻觉。
  2. 这个产品系列过往的「分红实现率／履行比率」是多少？
    香港保险的照妖镜。保监局强制披露，好经纪人当场能调出来；小公司尤其要问。
  3. 我在大陆确诊、治疗，理赔顺畅吗？有无拒赔/纠纷案例？要赴港吗？
    理赔的真实摩擦，比保障条款更决定体验。
  4. 续期保费怎么交？刷大陆卡合规吗？汇率和外汇出境怎么处理？
    长期缴费 20+ 年的现实操作。
  5. 早年退保能拿回多少？头几年现金价值是不是很低？
    让他亲口说出流动性代价。
  6. （小公司）偿付充足率、再保安排、保监局投诉记录如何？
    「高性价比」的代价往往藏在这里，必须问。

两条硬规矩 + 一条红线

①如实告知（最高诚信原则）

任何健康史隐瞒，将来都可能成为拒赔理由。会前把我和 KK 的病史、体检异常、用药如实理清——隐瞒等于白买。

②先保障，后储蓄

给这场会划边界：今天只把「医疗 / 定期寿 / 重疾」说清；储蓄理财类另约一次单独谈，不在信息过载时被塞最贵的东西。

当场
绝不签单

无论多大「优惠」。把计划书要走，回来一起算保证档 IRR、回本年、缺口匹配，48 小时冷静期后再决定。逼单的紧迫感 99% 是销售技巧。

06会前我要落实的三件事

这三样得我自己先有数，否则会被演示表的大数字反向锚定。

  • 定死我的「年保费预算上限」
    会前自己定一个数。不定，就会被几十年后的大数字牵着走。
  • 理清我和 KK 的健康史
    病史、体检异常、用药——为如实告知做准备。
  • 确认 KK 的医保到底是「职工医保」还是「居民医保」
    她在医院上班，极可能是职工医保（覆盖远好于我以为的）。这决定「医疗这层是一个人补还是两个人补」。
一句话总结

会上让需求牵着产品走，不是产品牵着需求走：先认清保障与储蓄的本质，守住「先保障、计划书带走、绝不当场签」。